Ο δεύτερος ισχυρότερος «παίκτης» στον κλάδο των παραχωρήσεων στην Ελλάδα - πίσω από τον όμιλο ΓΕΚ Τέρνα – καθίσταται πλέον (και επίσημα) η Aktor Group μετά τη χθεσινή έγκριση της Επιτροπής Ανταγωνισμού της μεγάλης εξαγοράς της Άκτωρ Παραχωρήσεις, η οποία είχε ανακοινωθεί προ μηνών.
Πρόκειται για μια εξαιρετικά σημαντική επιχειρηματική κίνηση, καθώς η Aktor αποκτά ένα αρκετά ώριμο και ολοκληρωμένο χαρτοφυλάκιο παραχωρήσεων, που θα προστεθεί στο δικό της, που εν μέρει βρίσκεται υπό ανάπτυξη, καθιστώντας τον όμιλο μέσα στους δύο κορυφαίους στην Ελλάδα στο συγκεκριμένο τομέα, εξασφαλίζοντας σταθερές χρηματοροές.
Σύμφωνα με πληροφορίες ο όμιλος ετοιμάζει νέο «χτύπημα» στις Παραχωρήσεις καθώς πολύ σύντομα θα ανακοινωθεί νέα εξαγορά, ενώ θυμίζουμε πως μέρος των κεφαλαίων από την ακύρωση του deal με την Prodea θα επενδυθεί στον τομέα των Παραχωρήσεων, με το ύψος αυτών των κεφαλαίων να ανέρχονται στα 50 εκατ. ευρώ.
Πλέον, ο τομέας των Παραχωρήσεων θα καταστεί εκ των ναυαρχίδων του ομίλου Aktor, καθώς ενισχύει EBITDA και χρηματοροές με μεγαλύτερη ταχύτητα από τον αρχικό σχεδιασμό που είχε γνωστοποιηθεί τον Οκτώβριο του 2024, κατά τις ανακοινώσεις του μεγάλου μετασχηματισμού όλου του ομίλου.
Για φέτος ο τομέας των Παραχωρήσεων αναμένεται να φέρει στο σύνολο της χρήσης 40 εκατ. ευρώ EBITDA, ενώ οι χρηματοροές σε βάθος χρόνου αναμένεται ότι θα φτάσουν το 1,2 δισ. ευρώ, με τα 500 εκατ. εξ αυτών να προέρχονται από το χαρτοφυλάκιο της Άκτωρ Παραχωρήσεις.
Τι φέρει το «κλείδωμα» της εξαγοράς της ΑΚΤΩΡ Παραχωρήσεις
Η ολοκλήρωση της εξαγοράς της εταιρείας ΑΚΤΩΡ Παραχωρήσεις από τον όμιλο Aktor που θα υπογραφεί τις προσεχείς ημέρες, θα δημιουργήσει το δεύτερο μεγαλύτερο χαρτοφυλάκιο έργων ΣΔΙΤ και Παραχώρησης στην Ελλάδα και θα επιταχύνει την υλοποίηση του επιχειρηματικού σχεδιασμού του Group, με στόχο τη διαφοροποίηση των πηγών εσόδων του και την παραγωγή αξίας για τους μετόχους του.
Με τον συνδυασμό των δύο χαρτοφυλακίων, ο όμιλος Aktor αποκτά συμμετοχές σε 15 έργα ΣΔΙΤ και Παραχώρησης και πρόσβαση σε περισσότερες ευκαιρίες της αγοράς, καθώς ωριμάζουν και βρίσκονται σε εξέλιξη περίπου 25 διαγωνισμοί κτιριακών, συγκοινωνιακών ή υδραυλικών έργων στην Ελλάδα στους οποίους συμμετέχει είτε ο ίδιος είτε η ΑΚΤΩΡ Παραχωρήσεις.
Το σύνολο των χρηματοροών από τις μελλοντικές ροές τόσο της ΑΚΤΩΡ Παραχωρήσεις όσο και του υφιστάμενου χαρτοφυλακίου του ομίλου Aktor, καθώς και του κατασκευαστικού περιθωρίου έργων και λοιπών συνεργιών, αναμένεται να ξεπεράσει το 1,2 δισ. ευρώ σε βάθος χρονου, διασφαλίζοντας έτσι την εισηγμένη από τις αυξομειώσεις δραστηριοτήτων που ιστορικά παρατηρούνται στην αμιγώς κατασκευαστική αγορά.
Τι αποκτά
Συγκεκριμένα, ο όμιλος Aktor θα αποκτήσει συμμετοχές σε πολύ σημαντικές εταιρείες παραχώρησης, όπως ο Αυτοκινητόδρομος Αιγαίου (22,2%), η Γέφυρα ΑΕ (27,7%), η Ολυμπία Οδός (20,5%) και ο Μορέας, στον οποίο ο όμιλος θα διαθέτει πλέον ποσοστό 85%. Επιπλέον, η εισηγμένη ενισχύει τη συμμετοχή της σε έργα ΣΔΙΤ, όπως στις εταιρείες «Πασιφάη Οδός» και «Πυλία Οδός» που κατασκευάζουν τον Βόρειο Οδικό Άξονα Κρήτης (45%) και τον Αυτοκινητόδρομο Νοτιοδυτικής Πελοποννήσου (100%), αντίστοιχα, ενώ αποκτά μετοχική παρουσία και σε νέα έργα ΣΔΙΤ, όπως το δίκτυο άρδευσης Ταυρωπού, όπου η ΑΚΤΩΡ Παραχωρήσεις συμμετέχει με 60%.
Συνάμα, η Aktor Group αποκτά αξιοσημείωτες συμμετοχές σε εταιρείες διαχείρισης χώρων στάθμευσης σε Αθήνα και Θεσσαλονίκη, όπως η γνωστή εταιρεία Polis Park στην οποία η νέα θυγατρική του ομίλου συμμετέχει με 33%. Αθροιστικά, μετά την εξαγορά, η Aktor θα διαθέτει συνολικά χαρτοφυλάκιο 14 έργων ΣΔΙΤ και Παραχώρησης, εκ των οποίων εφτά εν λειτουργία, δύο σε φάση κατασκευής, ένα προς κατασκευή και τέσσερα στα οποία είναι προτιμητέος ανάδοχος.
Παράλληλα, με την εξαγορά, ο όμιλος Aktor επιταχύνει την υλοποίηση του στόχου του για EBITDA ύψους 40 εκατ. ευρώ από έργα ΣΔΙΤ και παραχώρησης. Επιπλέον, με την ένταξη της ΑΚΤΩΡ Παραχωρήσεις στην «ομπρέλα» του ομίλου, διευρύνονται οι δυνατότητες για ενδοομιλικές συνέργειες από τους υπόλοιπους κλάδους δραστηριοτήτων της εταιρείας, όπως η κατασκευή, η διαχείριση εγκαταστάσεων, ενώ το Group αποκτά πρόσβαση σε τεράστια εμπειρία και τεχνογνωσία σε έργα παραχώρησης που ενισχύουν τις δυνατότητες του Ομίλου και θα του επιτρέψουν να αξιοποιήσει από ακόμα καλύτερη θέση τις ευκαιρίες της αγοράς.
Το τίμημα
Θυμίζουμε πως η Aktor έχει δώσει προκαταβολή 20 εκατ. ευρώ για την ΑΚΤΩΡ Παραχωρήσεις ενώ μετά την έγκριση από την Επιτροπή Ανταγωνισμού θα δοθούν και τα υπόλοιπα 347 εκατ. ευρώ, καθώς το συνολικό τίμημα ανήλθε στα 367 εκατ. ευρώ. Από αυτά, τα 187 εκατ. ευρώ αποτελούν δάνειο της εξαγορασθείσας το οποίο θα αναλάβει η Aktor Group και θα το αποπληρώνει σταδιακά, υπάρχουν και 57 εκατ. ευρώ ταμείο, οπότε το καθαρό ποσό που θα δώσει σε μετρητά η Aktor είναι 123 εκατ. ευρώ. Συνάμα, υπάρχει και η αλλαγή στη χρήση κεφαλαίων που προαναφέρθηκε, από τη ματαίωση του deal με την Prodea.
